De essentiële beleggersinformatie is essentieel ! 1.01

Dit is deel 2: het is aan te raden deel 1 te lezen als je dit nog niet zou gedaan hebben.

Als we nu onze selectie (of allocatie) gemaakt hebben, kunnen we dan zomaar aankooporders gaan ingeven of heeft dat gevolgen voor ons rendement ? Klopt het inderdaad dat elk moment een goed moment is om te starten zoals menig raadgever/verkoper staat te verkondigen?

Welnu, mijn backtestings hebben uitgewezen dat je zowat 15% kans hebt om een hoger rendement te halen dan dat mediaan rendement als je start zonder naar het momentum te kijken. Laat ons stellen: puur geluk.

Nog eens 25% gaan een rendement halen om en bij die mediaan. Maar iets meer dan de helft haalt niet eens jaarlijks dat mediaan rendement. Diegenen die regelmatig kleinere bedragen investeren en dat volhouden, benaderen na een periode van 6 à 7 jaar dat mediaan rendement. Met wat tegenslag duurt het zelfs nog iets langer.

Om dat uit te leggen, haal ik er de opeenvolgende jaarlijkse rendementen bij. Volgens een eenvoudige definitie is dit eigenlijk Artificiële Intelligentie (A.I.).

Voor deze uitleg volstaat eigenlijk één zo’n grafiek. De meer volatiele lijn die nu

opduikt en die hier de naam van de tracker krijgt, geeft telkens het resultaat (DTD) weer op elk punt. Om iets vollediger te zijn, geef ik er nog een tweede bij als extra.

Op deze grafieken kan je duidelijk zien wanneer fonds of tracker bovenmaats (hoger dan de mediaan) of ondermaats presteert.

Zulke grafieken kunnen ook voor louter aandelen. Echter kan de grafiek geen onderscheid maken tussen een ondermaatse prestatie en een “vallend mes” (iets wat niet voorkomt in een fonds of een tracker). Om dat te ontdekken bij een aandeel ga je er de jaarrekeningen moeten bijhalen. De grafiek kan echter daar wel als signaalfunctie zijn nut hebben.

En nu de rendementen:

Stap je zonder rondkijken in en het blijkt op of rond zo’n dieptepunt, dan zal je rendement het mediaan rendement verslaan. Zoals je kan zien, zijn die dieptepunten in mijn databestand niet zo dik gezaaid omdat ik daarvoor fondsen en trackers heb geselecteerd die toch wel 10% per jaar zouden moeten kunnen halen.

Blijf je bij de instap ruim onder de MED1YL120 dan kom je uit in de omgeving van dat mediaan rendement.

Stap je per ongeluk in op een hoogtepunt, dan loop je het risico binnen dit enkele dagen…, weken…, maanden in de rode cijfers te belanden. Denk aan onze Oom Wanja die vol goede moed begon en er vrij spoedig de brui aan gaf. Stap je in op een moment dat de notering al met 70 à 80% is gestegen, dan is het potentieel zo klein geworden en je hebt toch die grote stijgingen volledig nodig om het mediaan te bereiken. Wachten op een dieptepunt kan lang duren: er staat hier op onze site een voorbeeld waar men na 6 jaar nog goedkoper kan instappen = alle stortingen van die stortingen de 6 jaren ervoor (dat waren diegenen die niet konden wachten…) maken dan verlies…

In een volgend artikel ga ik je proberen uit te leggen hoe je zonder al te veel risico hogere rendementen kan halen en te vermijden dat je in de rode cijfers belandt.

Daarover meer binnenkort in 1.02…